Statement of comprehensive income analysis after the implementation of IFRS in Brazil

This study examined the information content of the Comprehensive Income Statement published by 62 companies of “New Market” of BM & FBovespa. The statistical analysis consisted of the application of the mean difference paired test (T test and Wilcoxon test). In addition, a qualitative analysis was performed. The results indicated that: (a) approximately 50% of companies reported gains and losses in Comprehensive Income Statement; (b) the effects of gains and losses were positive in 2012 and 2011 and negative in 2010; (c) the CPC 2 (Effects of changes in exchange rates and translation of financial statements) and CPC 38 (Financial Instruments) were the most frequent; and d) there are differences between metrics Net Income and Comprehensive Income for the companies analyzed in years 2011 and 2010. The results indicate that the items of the DRA have the potential to generate volatility in the income statement if they were recognized in the Income Statement.O presente estudo analisou o conteúdo informacional da Demonstração de Resultado Abrangente (DRA) publicada por 62 empresas brasileiras que compõem o Novo Mercado da BM&FBovespa. Os resultados indicaram que: (a) aproximadamente 50% das empresas apresentaram ganhos e perdas no resultado abrangente; (b) os efeitos líquidos dos ganhos e perdas foram positivos nos anos de 2012 e 2011 e negativos no ano de 2010; (c) os CPC 2 (Efeitos das mudanças nas taxas de câmbio e conversão de demonstrações contábeis) e CPC 38 (Instrumentos financeiros) foram os mais frequentes; e d) existem diferenças entre as métricas Resultado do Período e Resultado Abrangente para as empresas analisadas nos anos de 2011 e 2010. Os resultados observados indicam que os itens que compõem a DRA têm o potencial de gerar volatilidade no resultado do exercício caso fossem reconhecidos na Demonstração de Resultado do Exercício.Este estudio examinó el contenido de la información de la Cuenta de Resultados Integral publicado por 62 empresas en el Novo Mercado de BM & F Bovespa. El análisis estadístico consistió en la aplicación de la prueba pareada diferencia de medias (Prueba T y Prueba Wilcoxon). Además, se realizó un análisis cualitativo. Los resultados indicaron que (a) aproximadamente 50% de las empresas reportó ganancias y pérdidas en otros resultados integrales; (B) los efectos netos de las ganancias y pérdidas fueron positivos en los años 2012 y 2011 y negativo en 2010; (C) los CPC 2 (Efectos de las variaciones en los tipos de cambio y conversión de estados financieros) y CPC 38 (Instrumentos financieros) fueron las más frecuentes y d) existen diferencias entre las métricas Ingresos Netos y Resultado Integral para las empresas analizadas en años 2011 y 2010. Los resultados indican que los elementos de la DRA tienen el potencial de generar volatilidad en la cuenta de resultados si se les reconocen en el Estado de Resultados