Sigorta şirketlerinde sermaye yeterliliği (solvency II)

ÖZETSigorta sektörü ekonomik büyümede temel bir öneme sahiptir. Sigorta sirketleri, digerfinansal aracılar gibi ekonomik büyümeye katkı saglarlar. Diger finansal aracılardan farklı olarak,sigorta sektörünün temel görevi ise; sigortalıları ve ekonomiyi gelecekteki riskler sonucu ortayaçıkacak kayıplara karsı koruma altına almaktır.Bazen öngörülemeyen risklerin ortaya çıkması durumunda, sigorta sirketlerininkaynakları, yükümlülüklerini karsılamada yetersiz kalabilmektedir. Sigorta sektörünün veekonominin istikrarlı bir sekilde gelisiminin saglanması ayrıca poliçe sahiplerinin menfaatlerinikorunması için, sigorta sirketlerinin mali yapılarının yeterince güçlü olması gerekmektedir.Büyük sayılar ve olasılıklar teorisine göre; sigorta sisteminde riskler, sigorta portföyü ileorantılı olarak portföy büyüdükçe daha iyi karsılanabilmekte ve zararlar daha kolaygiderilebilmektedir. Baska bir ifade ile, küçük isletmelerde karsılıklarla sonuçlar arasındakiaçıklar daha çok olmaktadır. Bunun için bir sigorta isletmesinin öz kaynaklarının yeterli olmasıuygun olacaktır.Yükümlülük karsılama yeterliligi hesaplamasının, sigorta sirketlerinin mali yapısını endogru ve en gerçekci sekilde yansıtması için, sirketlerin karsı karsıya kaldıgı tüm risklerindikkate alınması gerekmektedir. Uygulanan, mevcut yükümlülük karsılama yeterliligi sistemi(Solvency I), sigorta sektörünü etkileyen ve hatta sirketlerin iflasına neden olabilen risklerikapsamadıgından, Avrupa Birligi’de 2002 yılından beri, sigorta sirketlerin karsı karsıya kaldıgıtüm riskleri kapsamlı olarak ele alan, Solvency II Projesi üzerinde çalısmaları sürdürmektedir.Bu çalısmanın amacı Avrupa Birligi için oldugu kadar, Türk sigorta sektörü için de,önemli olan ve 2012’de uygulamaya konulacak olan, Solvency II Projesi’nin içerigini ve sigortasirketlerine dolayısıyla sektöre olan olası etkilerini incelemektir. ABSTRACTInsurance sector has a prominent role in the economic growth. Insurance companiescontribute a lot to economic development as other financial intermediaries. Differing from otherfinancial intermediaries, insurance sector protects insured people and economy from the risk ofloss threat and adopt this as a main responsibility.Sometimes, insurance companies may not have enough resources to meet their liabilitiesfor the existence of potential risks. Therefore, these companies should provide strong enoughbudget in order to supply a self consistency in development of economy and insurance sector inaddition to keep the self seeking of owners of bill of exchange.According to The Great Number and Probability Theory, risks in the insurance systemare directly proportional with insurance portfolio. That is to say, when portfolio increases, itmeets demands and deficits. In other words, in the small businesses the deficit between operatingaccounts and collateral accounts is in excessive amounts. Thus, the equity capital of an insurancecompany should be sufficient to meet those kinds of deficit.The computation of the competence of the insurers’ liabilities should reflect the financialstructure of the insurance company in the most accurate and realistic way. Hence, the risks of thecompanies should be carefully taken into consideration. As the present system of competence inmeeting liabilities (Solvency I) does not cover the risks that affect the insurance sector and evencause the liquidation of the company, EU has been working on Solvency II Project, covering allof the risks that the companies encounter comprehensively since 2002.The aim of this study is to analyze the content and the possible effects of Solvency II,being prominent both for EU and Turkey and will be put into effect in 2012, on insurancecompanies and consequently on the sector