Inequality in Brazil: the contribution of pensions

This paper analyzes the contribution of components of per capita household income to total inequality of the income distribution in Brazil and its regions, using the corresponding decomposition of the Gini index. The income components considered are: income from the main job (activity), income from other jobs, pensions, donations, rent, interest, and other incomes. Only income from the main job and donations have a concentration ratio that is lower than the overall Gini index. One of the main results is that income from pensions contributes to increase overall inequality in Brazil, particularly in the metropolitan regions. Given the aging of the population, without change in the pension rules, the contribution of pensions in increasing inequality will be even stronger in the future.Este artigo analisa a contribuição de parcelas do rendimento domiciliar per capita para a desigualdade da distribuição da renda no Brasil e nas suas regiões, usando a correspondente decomposição do índice de Gini. São consideradas as seguintes parcelas do rendimento: rendimento do trabalho principal, rendimento de outros trabalhos, aposentadorias e pensões, doações, rendimento de aluguel e juros e outros rendimentos. Apenas os rendimentos do trabalho principal e as doações têm razões de concentração menores do que o índice de Gini do rendimento domiciliar per capita. Verifica-se que aposentadorias e pensões contribuem para aumentar a desigualdade da distribuição da renda no Brasil, especialmente nas regiões metropolitanas. Devido ao crescimento da participação dos idosos na população, se não houver mudanças no sistema de previdência, a contribuição das aposentadorias e pensões para reforçar a desigualdade será ainda maior no futuro