Applying Markov Transition Model and Genetic Algorithm to Aanalyse Underwriting Cycle---An Example from Taiwan's Fire Insurance Market

[[abstract]]本計畫將探討台灣火險之原保與再保市場是否存在核保循環及其影響因素，並透過不同模型設計比較其對於核保循環循環期間與捕捉狀態變化的能力。本計畫以1970 年至2004 年間，台灣火險原保與再保市場之資料進行實證，探討是否存在核保循環現象，擬先以Venezian(1985)之二階自我迴歸模型驗證台灣火險原保與再保市場的核保循環週期。並分析利率、損失、實質國內生產毛額、消費者物價指數對於火險原保與再保市場之保費收入以及利潤率的影響。再者，本計畫由預測誤差變異分解，探討國內實質生產毛額、利率、消費者物價指數對於火險原保及再保之未來損失、保費收入及其成長率的預測能力，以驗證理性預期假說是否存在台灣的火險市場。最後，本計畫擬利用基因演算法、自組織網路映射圖與馬可夫轉換模型對核保循環的判別方式及其週期，作深入模型比較與分析。[[note]]NSC97-2410-H327-01