ANALISIS FAKTOR-FAKTOR YANG MEMP[ENGARUHI RETURN SAHAM SEKTOR PERTANIAN SEBELUM, SAAT DAN SESUDAH KRISIS 2008

ABSTRAK Penelitian ini untuk menguji pengaruh BI Rate, Inflasi, GDP, USD, EURO, IHSG, dan Emas sebagai variabel bebas terhadap return saham sebagai variabel terikat. Penelitian ini menggunakan sampel perusahaan yang termasuk dalam perusahaan sub sektor perternakan, perkebunan, perikanan dan lainnya yang listing di Bursa Efek Indonesia pada periode 2007-2009. Data dianalisis dengan menggunakan metode regresi linear berganda. pengujian hipotesis digunakan uji t dan uji f untuk mengetahui pengaruh secara parsial dan simultan variabel bebas dan variabel terikat. Hasil penelitian menunjukkan bahwa ketujuh variabel bebas (BI Rate, Inflasi, GDP, USD, EURO, IHSG, dan Emas) berpengaruh secara simultan terhadap return saham, dengan total pengaruh sebesar 78,95 % sedangkan pengaruh secara parsial hanya IHSG yang berpengaruh secara signifikan, sedangkan ketujuh variabel lain yaitu BI Rate, Inflasi, GDP, USD, EURO, dan EMAS tidak berpengaruh secara signifikan terhadap return saham sub sektor perternakan, perkebunan, perikanan dan lainnya Kata kunci: BI Rate, Inflasi, GDP, USD, EURO, IHSG, Emas, Return Saha