[[alternative]]A study on the evaluation of small and medium enterprises credit risk for commercial banks

碩士[[abstract]]為增加傳統貸放業務之利差，中小企業授信已成為各銀行提高獲利之重點業務，然金融機構和中小企業的關係，總是在矛盾中求取平衡，中小企業經營者抱怨從銀行貸不到錢，而銀行也認為中小企業的經營風險高，其原因一來與中小企業的融資特性及經營本質有關；二來銀行基於風險考量在融資決策上多有顧慮。 國內銀行對中小企業授信風險評估仍是沿循5P的架構，包括授信戶因素、資金用途因素、還款來源因素、債權確保因素及授信展望因素等五大構面，惟每個構面均有不同的因素及不同的影響重點，本研究先蒐集並參考文獻資料以及實務上銀行業對中小企業授信之風險評估要項，以此為基礎，經由深度訪談的方式對專家進行訪談，並根據訪談所取得的資料彙整成德菲法問卷以進行量化之問卷調查，來獲取專家對評估中小企業授信風險的定性及定量指標共25項因子，並藉由層級分析法(Analytic Hierarchy Process)法，找出這些指標資料的重要性及優先順序。 參考以往相關中小企業授信風險評估要素之論述，不論是以財務面或非財務考量，債權確保構面或有提及，惟均非屬重要判斷因素，而本研究結果顯示，相對權重最高的前五項因子，債權確保構面下即佔三個，代表國內銀行在2000 年~2009 年十年間經歷了三次風暴後，在風險控管與業務推展上均更加謹慎，對中小企業授信之風險評估要素選擇順序亦已改變，擔保要素已成為是銀行對中小企業授信考量中最主要的影響因素。[[abstract]]To increase the spread of traditional lending business, SME (Small and medium enterprises) credit has become the important business for banks to enhance their profitability. Nevertheless, the relationship between financial institutions and the SMEs is always pursuit its balance with contradictory. SME operators are complain about the difficultly to acquire loans from banks, while bankers consider that the operation risk from these SME operators is high. One of the reasons is relate to the financing characteristic and operation nature of SME. Secondly, bankers will concern about the financing decision making because of the risk consideration. The risk assessment of SME that the domestic bank used is still follow 5P’s framework, including personal factor, purpose factor, payment factor, protection factor, and perspective factor. Each of factors has different aspect and affect. The study will collect reference resources and utilize risk assessment for SME. As a basis of those fundamental works, the study will make some discussion with experts in depth interviews. According to the information from the previous interviews, the study will compile the information into the Delphi method to conduct quantitative questionnaire survey. This survey will conclude 25 factors that evaluate from expert’s perspective toward credit risk of SMEs qualitative and quantitative indicators. Therefore, by using AHP (Analytic Hierarchy Process) method, this study can find the importance and priority form the above target information. Refer to previous relevant dissertation related to SME credit risk assessment, whether on the financial or the non- financial considerations, protection factor might mention but not an important factor to judge. However, the study concluded that protection factor representing the three factors in the top five factors of highest relative weight. The conclusion means that domestic banks are more cautious in risk management and business development after experienced three storms from 2000 to 2009. The selection order has changed on SME credit risk assessment, and the protection factor has become the main factor which affected bankers to SMEs risk assessment.[[tableofcontents]]目 錄 目 錄..... I 圖目錄. III 表目錄. III 第一章 緒論 1 第一節 研究背景 1 第二節 研究動機 6 第三節 研究目的 11 第二章 文獻探討 12 第一節 授信業務流程 12 第二節 常見信用風險評估方法 16 第三節 國內外研究文獻 33 第三章 研究方法 45 第一節 研究架構 45 第二節 研究對象 47 第三節 資料分析方法 47 第四節 研究變數定義 48 第四章 研究設計與評估分析 51 第一節 Delphi Method 構面及指標之篩選 51 第二節 AHP Method 各構面及指標間相對重要性之兩兩比較 55 第三節 Expert Choice 軟體之分析過程 62 第五章 研究結論與建議 75 第一節 研究結論 75 第二節 研究建議 77 參考文獻 78 附錄... 83 圖目錄 圖2-1銀行授信作業流程 13 圖2-2銀行授信作業流程 14 圖2-3 國外授信作業流程 15 圖2-4 定性衡量法主要評估要素分類 22 圖2-5 中華民國銀行公會信用評等表評估指標 30 圖3-1中小企業授信評估要素之各層級架構圖 46 圖4-1第二層級各構面相對權重分配長條圖 63 圖4-2第三層授信戶項下各指標要素相對權重分配長條圖 65 圖4-3第三層資金用途項下各指標要素相對權重分配長條圖 66 圖4-4第三層還款來源項下各指標要素相對權重分配長條圖 67 圖4-5第三層債權確保項下各指標要素相對權重分配長條圖 69 圖4-6第三層授信展望項下各指標要素相對權重分配長條圖 70 圖4-7第三層級指標要素整體權重結果分配長條圖 74 表目錄 表2-1 銀行健全融資基本原則...................... 18 表2-2 英法中小企業之營業額與違約機率統計表(%) ...21 表2-3 短期授信相對重要考量因素表............... 35 表2-4 中長期授信相對重要考量因素表............. 36 表2-5 銀行業企業金融授信不良放款發生相關因素表. 39 表3-1 中小企業授信風險評估要素層級定義表........48 表4-1 Delphi 專家問卷評選出評估中小企業授信風險之指 標統計表.................................. 51 表4-2 Delphi 委請專家屬性分析表................. 54 表 4-3AHP問卷數值與矩值數值對照表............... 57 表 4-4隨機性指標值.............................. 57 表 4-5 AHP一致性判斷步驟一...................... 57 表 4-6AHP一致性判斷步驟二....................... 58 表 4-7AHP一致性判斷步驟三....................... 58 表4-8 AHP 邀請受訪者專家屬性分析表.............. 61 表4-9第二層級商業銀行對中小企業風險評估要素之權重及排序...................................... 63 表4-10第三層級授信戶項下指標要素之權重及排序.... 64 表4-11第三層級資金用途項下指標要素之權重及排序. 66 表4-12第三層級還款來源項下指標要素之權重及排序. 67 表4-13第三層級債權確保項下指標要素之權重及排序. 68 表4-14第三層級授信展望項下指標要素之權重及排序. 69 表4-15第三層級指標要素整體權重結果分配及排序... 71 表4-16整體權重結果分配及排序................... 73[[note]]學號: 798610233, 學年度: 9