Value Creation and Decreased Environmental Impact through Circular Economy-based Offerings : A Product-Service System Case Study

This thesis answers how a circular economy-based offering can be designed for increased value creation and decreased environmental impact, compared to a current offering. The study concerns a case company and their current offering of a fire safety solution, namely a 6 kg powder fire extinguisher. The concept Product-Service Systems is used as a base for the research and a foundation of the result.Throughout the study, the method Life Cycle Assessment (LCA) is used as a tool to evaluate and compare the current and the suggested solution in the sense of environmental sustainability amongst different impact categories. It provides a holistic perspective within the study which has been proven by theory to be an important factor when providing a circular economy-based offering. Another important factor is customising the offering to the specific case. This is attended to through an investigation of the company characteristics, the current offering and provider and customer values to find opportunities for the suggested solution. Opportunities found was e.g. a demand for an environmentally sustainable solution and existing infrastructure which can create valuein the future.The process includes, apart from the LCAs, interviews, a workshop at the case company and a survey addressed to end users. The use of visualisation tools such as actors map and Product-Service Blueprint benefits the understanding of both current and suggested solution and provides insights, evaluation and possible improvements. A cost calculation is made to evaluate if the solution is financially making business sense to the provider. Through this thesis, a circular economy-based solution which designs out waste is found. It is proven through the study and LCAs that this solution decreases the investigated environmental impact categories compared to the current existing solution. The suggested solution is based on a refilling process for circulating material which is established through the thesis to be theoretically feasible, hence needs consideration in order to be implementable in reality and make business sense to the provider.Den här studien svarar på hur ett erbjudande baserat på cirkulär ekonomi kan designas för att öka värdeskapande och sänka miljöpåverkan i förhållande till ett existerande erbjudande. Studien baseras på ett företagsfall och deras nuvarande brandsäkerhetslösning, nämligen en 6 kg pulversläckare. I studien involveras teori om Product-Service Systems som en bas för forskningen och en grund för resultatet. Genom studien har metoden Livscykelanalys (LCA) använts som ett verktyg för att utvärdera och jämföra den nuvarande lösningen med den föreslagna i ett miljömässigt sammanhang och med flera olika påverkanskategorier. Detta skapar ett holistiskt perspektiv, vilket teorin visar är en viktig faktor under utvecklingen av ett erbjudande baserat på cirkulär ekonomi. En annan viktig faktor är att anpassa designen av erbjudandet till ett specifikt fall. Detta uppmärksammas genom en undersökning av företagets egenskaper, det nuvarande erbjudandet och leverantörs- och kundvärde för att finna möjligheter till en föreslagen lösning. Sådana möjligheter var till exempel en efterfrågan på miljömässigt hållbara lösningar och en existerande infrastruktur som kan gagna företagets värdeskapande i framtiden. Processen inkluderar, förutom LCA, intervjuer, en workshop, och en kundundersökning adresserad till slutanvändare. Användandet av visualiseringsverktyg, sådana som aktörskarta och Product-Service Blueprint, gynnar förståelsen för både den nuvarande och den föreslagna lösningen och skapar insikter kring utvärdering och möjliga förbättringar. En kostnadskalkyl görs för att utvärdera om lösningen är finansiellt bra för företaget. Genom denna avhandling upptäcks en cirkulär ekonomi-baserad lösning. Studien visar att denna lösning minskar miljöpåverkan för de valda påverkanskategorierna jämfört med den nuvarande lösningen. Den föreslagna lösningen är baserad på att återfylla brandsläckare och därigenom cirkulera material vilket är teoretiskt genomförbart. Dock behövs ytterligare övervägande för att lösningen ska vara implementerbar och för förföretaget realiserbart