Estacionalidad Diaria en los Rendimientos de la Deuda Pública Española

El empleo habitual de datos de alta frecuencia en los trabajos empíricos con el propósito de analizar el comportamiento de los rendimientos en diferentes mercados financieros, hace interesante, e incluso necesario, estudiar los comportamientos estacionales que puedan presentar. En este trabajo, se contrastan los comportamientos estacionales diarios, el efecto día de la semana y el efecto día festivo, en los rendimientos de la Deuda Pública española, utilizando para ello distintos índices totales. Los resultados obtenidos muestran distintos comportamientos dependiendo del tipo de activo y período de tiempo que se esté analizando