Add to ORKG或有可转换债券（Contingent Convertible Bonds，简称Coco Bonds）是一种混合资本债券，具有股本资本和债务工具的双重特性，可在特定的触发条件下转换为股权。Coco Bonds具有强大的危机救助功效，可以通过市场手段解决金融机构“大而不倒”的问题，可减少政府对危机企业的大规模救助。此外，Coco Bonds对公司治理还具有正向激励作用等。鉴于Coco Bonds的独特性以及对于中国银行业改革发展的潜在价值，本文初步探讨了Coco Bonds的由来、与传统可转换债券的区别、独特作用和制约其发展的主要因素等问题。中文核心期刊要目总览(PKU)02108-11
本研究以普通股風險與可轉換公司債之關係，探討我國企業所發行之國內可轉換公司債的經濟實質究竟為負債抑或權益。根據本研究結果，普通股風險與可轉換公司債呈負相關，顯示我國資本市場將我國企業所發行之國內可轉換...
[[abstract]]國內企業自民國79年起，開始以可轉換公司債作為籌資管道，至今已有15年歷史。可轉換公司債股債合一的特性，使得投資人在股票與債券之外，享有不同的選擇。由於可轉換公司債發行時轉換價...
[[abstract]]本研究探討新巴賽爾協定(Basel III)推行後，是否影響投資者投資應急可轉債之意願，同時檢測投資者投資應急可轉債之原因為何。藉由問卷調查的方式，蒐集受測者資料，並利用變異數...
本文在我国可转债市场快速发展的背景下,针对深沪两地上市公司发行的可转债条款进行系统研究,以拓展可转债价值分析的方法。本文从国内外可转债定价模型的发展演进来思考适合我国可转债的定价思路,针对我国可转债市...
[[abstract]]經由經理人過度自信的相關文獻可以發現，經理人過度自信的人格特質深深影響著公司決策，而以往可轉債相關研究對於發行公司經理人之人格特質較少著墨。因此，本研究將以此角度切入，結合行為...
這篇論文以久津實業在2002年發行的可轉換債公司債為例，討論可轉債的一些性質。可轉換債券的條約往往十分複雜。我們常視可轉債為一般債券附上可轉換為普通股的選擇權。大多數的可轉換公司債均有買回條款、賣回條...
「或有可轉換債券」（簡稱CoCo）是2009年底新興的組合式商品，它在發行公司（或金融機構）財務狀況良好時如同一般公司債，定期支付投資者約定的利息，並於到期時償還本金；當公司財務惡化時，將「強制地」轉...
[[abstract]]本研究利用向量自我迴歸模型探討轉換價格重設時期與一般非重設時期可轉換公司債與股票間的價格連動關係，並導入羅吉斯迴歸模型進一步分析不同財務狀況與公司治理變數對連動關係之影響。實證...
[[abstract]]2008 至2012 年期間，國際金融市場歷經金融大海嘯、歐洲主權債務危機衝擊，各項金融指標和數據大幅震盪。於此時空背景下，本文篩選五十檔國內發行可轉換公司債為研究樣本，透過樹...
[[abstract]]本研究經由分析發行可轉換公司債公司之股價變化，探討上市公司發行可轉換公司債前，公司之內部人是否會刻意壓低股價，以達到操縱轉換價格之目的，並且探討公司股價之累積異常報酬，與可轉換...
本文通过实证检验证实了国内可转换债券上市之初的普遍折价现象.对于转债理论价格和实际价格的差异,本文考察了三种可能的解释:可转债的风险较理论模型估计的更高;可转债流动性较差;可转债发行类似于股票增发,应...
可转债的实际转股行为是否与金融学理论的预期相一致是金融学所关注的问题之一。本文应用上海证券交易所的数据对可转债投资者的转股行为进行研究,研究发现中国市场存在投资者的非理性转股的现象,有32%的实际转股...
除了利率風險及信用風險外，我們發現在台灣的市場中可轉換公司債通常伴隨著流動性風險。在本文的可轉換公司債評價模型中，我們考慮了信用風險及流動性風險。在信用風險的部分，本文採用縮減式模型，建構出與股價呈反...
碩士商業教育學系[[abstract]]本研究討論影響海外可轉債發行時轉換溢價訂定之因素，研究發現發行量、內部人士持股比例、承銷商聲譽、有效稅率、企業信用評等，對於轉換溢價的設定有顯著的解釋力，因此公...
本文通过模型分析了可转换债券在公司连续融资中的作用机理;并结合万科公司利用可转换债券融资的案例,分析了万科转债在万科公司连续融资中发挥的作用.在万科公司以未来投资期权价值不确定为基础的连续融资过程中,...
本研究以普通股風險與可轉換公司債之關係，探討我國企業所發行之國內可轉換公司債的經濟實質究竟為負債抑或權益。根據本研究結果，普通股風險與可轉換公司債呈負相關，顯示我國資本市場將我國企業所發行之國內可轉換...
[[abstract]]國內企業自民國79年起，開始以可轉換公司債作為籌資管道，至今已有15年歷史。可轉換公司債股債合一的特性，使得投資人在股票與債券之外，享有不同的選擇。由於可轉換公司債發行時轉換價...
[[abstract]]本研究探討新巴賽爾協定(Basel III)推行後，是否影響投資者投資應急可轉債之意願，同時檢測投資者投資應急可轉債之原因為何。藉由問卷調查的方式，蒐集受測者資料，並利用變異數...
本文在我国可转债市场快速发展的背景下,针对深沪两地上市公司发行的可转债条款进行系统研究,以拓展可转债价值分析的方法。本文从国内外可转债定价模型的发展演进来思考适合我国可转债的定价思路,针对我国可转债市...
[[abstract]]經由經理人過度自信的相關文獻可以發現，經理人過度自信的人格特質深深影響著公司決策，而以往可轉債相關研究對於發行公司經理人之人格特質較少著墨。因此，本研究將以此角度切入，結合行為...
這篇論文以久津實業在2002年發行的可轉換債公司債為例，討論可轉債的一些性質。可轉換債券的條約往往十分複雜。我們常視可轉債為一般債券附上可轉換為普通股的選擇權。大多數的可轉換公司債均有買回條款、賣回條...
「或有可轉換債券」（簡稱CoCo）是2009年底新興的組合式商品，它在發行公司（或金融機構）財務狀況良好時如同一般公司債，定期支付投資者約定的利息，並於到期時償還本金；當公司財務惡化時，將「強制地」轉...
[[abstract]]本研究利用向量自我迴歸模型探討轉換價格重設時期與一般非重設時期可轉換公司債與股票間的價格連動關係，並導入羅吉斯迴歸模型進一步分析不同財務狀況與公司治理變數對連動關係之影響。實證...
[[abstract]]2008 至2012 年期間，國際金融市場歷經金融大海嘯、歐洲主權債務危機衝擊，各項金融指標和數據大幅震盪。於此時空背景下，本文篩選五十檔國內發行可轉換公司債為研究樣本，透過樹...
[[abstract]]本研究經由分析發行可轉換公司債公司之股價變化，探討上市公司發行可轉換公司債前，公司之內部人是否會刻意壓低股價，以達到操縱轉換價格之目的，並且探討公司股價之累積異常報酬，與可轉換...
本文通过实证检验证实了国内可转换债券上市之初的普遍折价现象.对于转债理论价格和实际价格的差异,本文考察了三种可能的解释:可转债的风险较理论模型估计的更高;可转债流动性较差;可转债发行类似于股票增发,应...
可转债的实际转股行为是否与金融学理论的预期相一致是金融学所关注的问题之一。本文应用上海证券交易所的数据对可转债投资者的转股行为进行研究,研究发现中国市场存在投资者的非理性转股的现象,有32%的实际转股...
除了利率風險及信用風險外，我們發現在台灣的市場中可轉換公司債通常伴隨著流動性風險。在本文的可轉換公司債評價模型中，我們考慮了信用風險及流動性風險。在信用風險的部分，本文採用縮減式模型，建構出與股價呈反...
碩士商業教育學系[[abstract]]本研究討論影響海外可轉債發行時轉換溢價訂定之因素，研究發現發行量、內部人士持股比例、承銷商聲譽、有效稅率、企業信用評等，對於轉換溢價的設定有顯著的解釋力，因此公...
本文通过模型分析了可转换债券在公司连续融资中的作用机理;并结合万科公司利用可转换债券融资的案例,分析了万科转债在万科公司连续融资中发挥的作用.在万科公司以未来投资期权价值不确定为基础的连续融资过程中,...
本研究以普通股風險與可轉換公司債之關係，探討我國企業所發行之國內可轉換公司債的經濟實質究竟為負債抑或權益。根據本研究結果，普通股風險與可轉換公司債呈負相關，顯示我國資本市場將我國企業所發行之國內可轉換...
[[abstract]]國內企業自民國79年起，開始以可轉換公司債作為籌資管道，至今已有15年歷史。可轉換公司債股債合一的特性，使得投資人在股票與債券之外，享有不同的選擇。由於可轉換公司債發行時轉換價...
[[abstract]]本研究探討新巴賽爾協定(Basel III)推行後，是否影響投資者投資應急可轉債之意願，同時檢測投資者投資應急可轉債之原因為何。藉由問卷調查的方式，蒐集受測者資料，並利用變異數...