Horizontal and Vertical Technology Spillovers from FDI in Eastern Europe

The aim of our paper is to empirically estimate the direction and magnitude of technological spillovers from FDI using a plant level dataset of Romanian firms for the period 1999-2007. We use the Levinsohn Petrin (2003) methodology in order to estimate total factor productivity and compute several measures of spillover effect based on time varying Input-Output tables. We find local suppliers to benefit from positive backward spillovers while local clients are negatively affected by forward spillovers. Using several measure of absorptive capacity like human capital or R&D does not change our results. On the other hand, a large technological gap favors the capture of technological spillovers. Labor mobility is the only significant horizontal spillovers. We also find that labor mobility changes direction according to different human capital levels. We finally show that local firms buying inputs from FDI suppliers are negatively affected by a second order vertical spillover.L'objectif de ce papier est d'estimer de manière empirique la direction et l'ampleur des externalités technologiques à partir des IDE, en utilisant un échantillon d'entreprises roumaines pour la période 1999-2007. Nous estimons la productivité totale des facteurs à travers la méthode de Levinsohn et Petrin (2003) et nous calculons plusieurs mesures d'externalités, basées sur des tableaux entrées-sorties variables. Nous trouvons que les fournisseurs locaux bénéficient des externalités en amont positives, tandis que les clients locaux sont affectés par des externalités en aval négative. L'utilisation des différentes mesures de la capacité d'absorption, comme le capital humain ou la R&D, ne change pas les résultats. Pourtant, le décalage technologique important favorise la capture des externalités. La mobilité des employés reste le seul canal d'externalités horizontales viable, malgré le fait qu'elle change de direction selon les niveaux du capital humain. Enfin, nous trouvons que les entreprises locales s'approvisionnant auprès des fournisseurs des IDE sont affectées par des externalités verticales de deuxième ordre négatives